Анализ безубыточности инвестиционных проектов

Надстройка «Анализ безубыточности инвестиционных проектов» — инструмент для анализа рисков, который позволяет оценить устойчивость проекта к изменениям условий его реализации. Применяется для оценки инвестиционных проектов и других финансовых моделей, созданных в Microsoft Excel.

Анализ проводится методом критических значений. Надстройка анализирует все параметры проекта и определяет наиболее чувствительные к изменениям. Благодаря инновационному алгоритму поиска исходных данных, от пользователя не требуется знание структуры и логики модели в Microsoft Excel. Достаточно выбрать итоговый показатель проекта (NPV, PI, DPP, IRR и т.д.) и надстройка самостоятельно найдет все данные, от которых он зависит. А затем рассчитает предельные значения, при которых итоговый показатель будет иметь значение, критическое для проекта.

Использование надстройки значительно повышает качество управления рисками, которые возникают при изменениях условий выполнения проекта. Надстройка будет полезна на всех этапах проекта:
— На этапе разработки — поможет идентифицировать риски связанные с изменениями условий. Инновационный алгоритм поиска исходных данных позволит выявить ошибки в структуре и логике модели.
— На этапе утверждения — позволит понимать уровень риска и принять обоснованное решение о возможности инвестиций.
— На этапе внедрения — дает возможность контролировать показатели инвестиционного проекта наименее устойчивые к изменениям.

Функции и технические характеристики

Надстройка предоставляет следующие функциональные возможности:
— автоматический поиск всех исходных данных, влияющих на итоговый показатель;
— фильтрацию найденных данных (по типу, по значению, скрытые и видимые ячейки и листы);
— автоматический поиск названий исходных данных с возможностью их редактирования;
— настройку критерия безубыточности (может быть любое вещественное число);
— анализ безубыточности с расчетом запаса финансовой прочности;
— построение отчета с удобной навигацией по модели.

Надстройка имеет русский и английский языки интерфейса, переключаемые в настройках.

Срок действия пробной версии — 10 дней.

Технические требования:
— Microsoft Excel 2007 (или выше) для Windows;
— .Net Framework 4.0 (или выше).

Как пользоваться надстройкой

Откройте финансовую модель в Excel и выделите ячейку с итоговым показателем. Если критерий безубыточности отличается от 0, то внесите необходимое значение в настройках (лента/fincontrollex/Анализ безубыточности/Критерий безубыточности). Нажмите кнопку "Анализ" (лента/fincontrollex/Анализ безубыточности/Анализ).

Надстройка начнет поиск всех исходных данных, от которых зависит итоговый показатель, и автоматически определит названия показателей. По окончании поиска появится основная форма со списком исходных данных и их базовыми значениями. По умолчанию отображаются ячейки, которые содержат числовые данные отличные от нуля. Можно изменить настройки фильтрации данных нажав на форме кнопку с иконкой фильтра. Также можно изменять названия найденных показателей, дважды кликнув по названию или нажав клавишу F2.

Далее выберите показатели по которым будет проводиться анализ. Для этого в основной форме выделите нужные показатели при помощи кликов по ним с клавишей Ctrl или если Вы хотите провести анализ по всем показателям, то нажмите Ctrl+A. Нажмите "ОК". Запустится процесс анализа и построения отчета.

В результате Вы получите отчет с рассчитанной точкой безубыточности (предельным значением) и запасом финансовой прочности по каждому исходному показателю.

Как пользоваться отчетом

В заголовке отчета выводится гиперссылка на ячейку с итоговым показателем и заданное значение критерия безубыточности. Кликнув по ссылке Вы переместитесь на целевую ячейку.

Ниже располагается таблица с результатами анализа, состоящая из пяти столбцов:
Ячейка — содержит адреса ячеек с исходными данными проекта и гиперссылки на эти ячейки.
Название — содержит названия показателей исходных данных, найденные автоматически или измененные пользователем.
Базовое значение — содержит значение показателя исходных данных, изначально установленное в модели.
Значение в точке безубыточности — содержит предельное значение показателя исходных данных, при котором итоговый показатель принимает значение равное критерию безубыточности.
Запас прочности — содержит относительное значение, в пределах которого может отклоняться исходный показатель, при этом итоговый показатель будет оставаться выше точки безубыточности.

Исходные данные в таблице будут отсортированы по возрастанию запаса прочности. Таким образом, в верхних строках таблицы Вы сразу же увидите показатели наиболее подверженные рискам, которые связаны с изменениями условий реализации проекта.